Innovations sur les marchés des produits dérivés : Modélisation des revenus fixes, ajustements de valorisation, gestion des risques et réglementation

Titre original :

Innovations in Derivatives Markets: Fixed Income Modeling, Valuation Adjustments, Risk Management, and Regulation

Contenu du livre :

Ce livre présente 20 chapitres évalués par des pairs sur les aspects actuels des marchés des produits dérivés et de la tarification des produits dérivés. Les contributions, rédigées par des chercheurs de premier plan dans le domaine ainsi que par des auteurs expérimentés de l'industrie financière, présentent l'état de l'art dans les domaines suivants : - Modélisation du risque de crédit de la contrepartie : ajustement de la valorisation du crédit, ajustement de la valorisation du débit, ajustement de la valorisation du financement, et risque de fausse route.

- La fixation des prix et la couverture sur les marchés à revenu fixe et la modélisation des taux d'intérêt à courbes multiples. - Développements récents concernant les obligations convertibles contingentes, la mesure des écarts de base et la modélisation des corrélations implicites. La récente crise financière a jeté d'énormes doutes sur la vision classique de la tarification des produits dérivés.

Désormais, le risque de crédit de la contrepartie et les questions de liquidité font partie intégrante d'une procédure d'évaluation prudente et les taux d'intérêt de référence sont représentés par une multitude de courbes en fonction de leurs différentes périodes et échéances. Une table ronde incluse dans le livre (avec Damiano Brigo, Christian Fries, John Hull et Daniel Sommer) sur les fondements de la modélisation et de la fixation des prix en présence du risque de crédit de la contrepartie apporte un éclairage intéressant sur le débat.

Cet ouvrage a été publié par Saint Philip Street Press en vertu d'une licence Creative Commons autorisant une utilisation commerciale. Tous les droits non accordés par la licence de l'ouvrage sont conservés par l'auteur ou les auteurs.

Autres informations sur le livre :

• ISBN : 9781013267802
• Auteur : Scherer Matthias
• Éditeur : Saint Philip Street Pr
• Langue : anglais
• Reliure : Broché